Pour rappel, en 2020, nous avons lancé Allianz Opportunity pour permettre aux clients détenteurs de contrats Invest for Life de replacer leurs contrats dans une solution plus défensive de la branche 23.
Market Flash : Allianz Opportunity, un produit plein de potentiel
Le Market Flash est votre rendez-vous mensuel avec nos experts en investissement. Ils partagent chaque mois leur expertise sur des sujets techniques d’investissement ou sur nos fonds. Ce mois-ci nous vous présentons notre produit Allianz Opportunity et son potentiel en cette période de taux bas.
Chaque produit est composé :
- pour moitié de la branche 21, Invest for Life3A ou Invest for Life Dynamic3A selon le cas,
- pour moitié de la branche 23, investie soit totalement dans Allianz GI Defensive Mix (version Defensive) ou 25% dans Allianz GI Defensive Mix et 25% dans Allianz Immo Invest.
L’objectif est d’avoir sur une période de 8 ans, période d’optimisation fiscale pour la branche 21, un produit offrant à l’investisseur la possibilité de « booster » son rendement sans prendre trop de risque en cas de taux d’intérêt extrêmement bas, voire négatifs. À noter que même en période de taux orientés à la hausse, la partie branche 23 devrait contribuer à générer de meilleures performances qu’un produit purement branche 21.
En branche 23, nos rendements estimés pour les fonds Allianz GI Defensive Mix et Allianz Immo Invest sont respectivement de 3% et 7% en moyenne annuelle sur 8 ans.
Pour un investissement de 100 euros, cela représente après 8 ans un montant de : 126,68 euros pour Allianz GI Defensive Mix et 171,82 euros pour Allianz Immo Invest. L’historique réel des rendements annualisés à fin mai pour Allianz Immo Invest depuis le 21/01/2017 (date de son lancement) est de 10,5% et celui d’Allianz Defensive Mix depuis le 21/01/2019 est de 4,3%. Les rendements sont donc meilleurs que nos estimations malgré le contexte difficile de 2020.
En branche 21, le taux de participation bénéficiaire de 2020 était de 0,6% pour Invest for Life3A et de 1% pour Invest for Life Dynamic3A. Dans l’hypothèse où ces taux seraient maintenus, nous obtiendrions respectivement 104,9 et 108,29 dans 8 ans.
Nous avons repris sous forme de tableau les différentes possibilités au terme de 8 ans d’un investissement de 100 euros ainsi que le taux annualisé qui y est associé. Nous comparons les rendements estimés en branche 21, 23 et 44 avec la répartition prévue par les 2 versions du produit Allianz Opportunity, avec et sans la prime de fidélité octroyée dès le replacement de la branche 21.
En gras, nous avons repris les rendements des différentes versions du produit Allianz Opportunity ainsi que l’impact de la prime de fidélité de 2% octroyée dès le départ qui participe également à la performance.
Faites glisser pour voir plus
| Fonds / Produit | Valeur attendue après 8 ans | Rendement attendu par an | Impact de la PF* sur 8 ans |
| Invest for Life3A | 104,9 | 0,60% | |
| Invest for Life Dynamic 3A | 108,29 | 1,00% | |
| Allianz GI Defensive Mix | 126,68 | 3,00% | |
| Allianz Immo Invest | 171,82 | 7,00% | |
| Allianz Opportunity3A Defensive sans PF* | 115,79 | 1,80% | |
| Allianz Opportunity3A Defensive avec PF* | 118,32 | 2,10% | 2,5 |
| Allianz Opportunity3A Moderate sans PF* | 127,07 | 3,00% | |
| Allianz Opportunity3A Moderate avec PF* | 130,06 | 3,30% | 3 |
| Allianz Opportunity Dynamic3A Defensive sans PF* | 117,48 | 2,00% | |
| Allianz Opportunity Dynamic3A Defensive avec PF* | 120,01 | 2,30% | 2,5 |
| Allianz Opportunity Dynamic3A Moderate sans PF* | 128,77 | 3,20% | |
| Allianz Opportunity Dynamic3A Moderate avec PF* | 131,75 | 3,50% | 3 |
| *PF = Prime de fidélité de 2% |
Comme vous pouvez le constater, l’apport immédiat de la prime de fidélité de 2% lors du replacement vers Allianz Opportunity associé à la combinaison des branches 21 et 23 sont des « boosters » significatifs à la performance estimée. Celle-ci passe de 0,6% pour Invest for Life3A à 2,1% ou 3,3% respectivement pour Allianz Opportunity version ‘Defensive’ ou ‘Moderate’. Pour Allianz Dynamic3A, elle passe de 1% à 2,3% ou 3,5% selon la version Allianz Opportunity ‘Defensive’ ou ‘Moderate’.
La prime de fidélité octroyée dès le départ se traduit donc après 8 ans par 2,5% ou 3% de performance complémentaire en fonction du profil choisi.
Ce graphique reprend les performances recalculées depuis mai 2014 jusqu’à fin mai 2021. Pour rappel, le produit a été commercialisé pour la première fois en avril 2020, soit au plus bas de la crise du Covid-19. Tous les contrats actuellement souscrits sont donc positivement orientés.
